Visa bygger onchain-banker: vad det betyder för de utan bankkonto

Om du någonsin har försökt öppna ett bankkonto i ett utvecklingsland vet du att det är en mardröm av pappersarbete och helt godtyckliga krav. För miljontals människor är det "traditionella" finansiella systemet i princip en stängd klubb. Nu samarbetar Visa med WeFi för att bygga ett system som helt enkelt hoppar över det här. Om du undrar vad onchain-banker faktiskt är, så är det enklaste svaret att det är finansiella tjänster som lever på en blockkedja istället för i ett företagshuvudkontor. Det ger användarna en digital identitet och ett sätt att hålla sina pengar utan att behöva besöka ett fysiskt bankkontor.

Hur onchain-banker fungerar i praktiken

I en vanlig bank är dina pengar bara en siffra i en privat databas som ägs av ett företag. För att få ett konto behöver du ett statligt ID, en permanent adress och en rejäl dos tålamod. Onchain-banker vänder på det här. Genom att använda stablecoins som USDT och Ethereum-nätverket låter dessa "banker" användare skapa ett konto med en kryptoplånbok.

Det som verkligen imponerar mig här är integrationen av IBAN (internationella bankkontonummer) direkt på blockkedjan. Visa och WeFi bygger inte bara en ny app, utan en infrastruktur där en användare kan ha ett globalt erkänt kontonummer som avvecklas i stablecoins. Det betyder att någon i en region med en kollapsande valuta kan hålla USDT, ta emot betalningar från hela världen och spendera dem via ett Visa-gränssnitt utan att någonsin ha satt sin fot i en bank.

Jag har följt skiftet mot tokenisering sedan 2019, och det här är första gången jag ser en jätte som Visa gå från att bara "stödja" krypto till att faktiskt byta ut själva rörsystemet i bankvärlden.

Varför det här är en vinst för de underbankade

"Underbanked" är en term som ekonomer älskar att använda, men för människorna som lever i det betyder det att man inte kan spara säkert eller ta lån utan att utsättas för rånarliknande räntor. Onchain-banker löser detta genom att ta bort mellanhänderna.

När ditt konto ligger on-chain behöver "banken" inte verifiera din bostadsadress eller din kreditvärdighet på det traditionella sättet. Din historik är din aktivitet på kedjan. Det öppnar upp för DeFi-verktyg (decentraliserad ekonomi). Tänk dig en småföretagare i Sydostasien som nu kan ta ett lån med sina stablecoins som säkerhet via ett smart kontrakt, istället för att tigga om ett högrentelån från en lokal långivare.

Men det finns en hake. Samtidigt som tillgången blir lättare, hamnar hela säkerhetsansvaret på användaren. I en traditionell bank kan du gå till kontoret med ditt ID om du tappar bort ditt lösenord. I onchain-banker är pengarna borta om du tappar dina privata nycklar. Det är därför jag alltid säger till nybörjare att flytta sina tillgångar från börser till en hårdvaruplånbok. Jag föredrar personligen Ledger Nano Gen5 för nybörjare eftersom den har en E Ink-skärm även i den billigaste modellen för runt 1000 kronor, vilket gör det mycket svårare att råka skicka pengar till fel adress.

Riskerna och den företagsekonomiska ironin

Jag har ganska blandade känslor kring det här. Å ena sidan är det genuint bra att ge finansiella verktyg till människor som exkluderats. Å andra sidan ser vi hur drömmen om "decentralisering" absorberas av världens största betalningsföretag.

Det finns en reell risk att dessa onchain-banker bara blir ett nytt sätt för storföretag att spåra varje krona du spenderar. Vi har sett hur amerikanska finansdepartementet pressat på för mer kontroll över stablecoins nyligen, och om Visa är den främsta porten kommer de ha en förstahandsplats för all den datan.

Här i Norden är vi vana vid ett extremt effektivt banksystem, men vi glömmer ofta hur skört det är när det styrs av ett fåtal stora aktörer. Marknaden befinner sig just nu i en "Bitcoin Season", där Altcoin Season Index ligger på 20/100. Det mesta av kapitalet flyter in i BTC medan resten av marknaden, inklusive ETH, kämpar. Med en ETH-dominans på bara 0,1 % i vissa mätetal och låga gasavgifter är infrastrukturen redo för den här skalan, men aptiten för altcoin-nytta är inte på samma nivå som under hypen 2021.

Mina tankar om skiftet

Jag tror att vi rör oss mot en värld där ordet "bank" till slut bara betyder "en plats som hanterar dina nycklar". Visa gör inte det här av godhet; de gör det för att de ser vart det är på väg. Traditionell bankverksamhet är långsam och dyr. Onchain-banker är omedelbara och billiga.

Jag säger inte att det här är en perfekt utopi. Risken för buggar i smarta kontrakt eller regulatoriska bakslag finns alltid där. Men för någon som jag, som sett det traditionella systemet svika vanliga människor i decennier, är det en nettoförstärkning att trösklarna sänks för miljontals människor. Jag kommer hålla ett öga på om det här faktiskt ger makten till användaren, eller om det bara är ett effektivare sätt för Visa att samla in avgifter.