Visa está criando bancos onchain e isso muda tudo para quem não tem conta bancária

Se você já tentou abrir uma conta em um banco tradicional em um país em desenvolvimento, sabe que é um pesadelo de papelada e exigências absurdas. Para milhões de pessoas, o sistema financeiro "tradicional" é basicamente um clube fechado. Agora, a Visa está se juntando à WeFi para construir um sistema que ignora tudo isso. Se você está se perguntando o que são bancos onchain, a resposta mais simples é que são serviços financeiros que vivem em uma blockchain em vez de em uma sede corporativa, dando ao usuário uma identidade digital e um lugar para guardar dinheiro sem precisar de uma agência física.

Como funciona o banco onchain na prática

Em um banco normal, seu dinheiro é apenas um número em um banco de dados privado de uma empresa. Para abrir a conta, você precisa de RG, comprovante de residência e muita paciência. Os bancos onchain invertem isso. Usando stablecoins como USDT e a rede Ethereum, esses "bancos" permitem que as pessoas criem contas usando apenas uma carteira criptográfica.

A parte interessante aqui é a integração de IBANs (números de conta bancária internacionais) direto na blockchain. A Visa e a WeFi não estão apenas lançando um app novo; elas estão montando a infraestrutura para que o usuário tenha um número de conta reconhecido globalmente que liquida em stablecoins. Isso significa que alguém em uma região com a moeda local derretendo pode segurar USDT, receber um pagamento de qualquer lugar do mundo e gastar isso via interface da Visa sem nunca ter pisado num banco.

Eu acompanho a migração para a tokenização desde 2019 e essa é a primeira vez que vejo um gigante como a Visa ir além de apenas "apoiar" o cripto para realmente trocar a encanação do sistema bancário.

Por que isso é uma vitória para os desbancarizados

"Desbancarizado" é um termo que economistas adoram usar, mas para quem vive isso, significa que você não consegue poupar com segurança ou pegar um empréstimo sem cair em juros abusivos. Bancos onchain resolvem isso removendo o intermediário.

Quando sua conta é onchain, o "banco" não precisa validar sua residência ou seu score de crédito do jeito tradicional. Seu histórico é a sua atividade na rede. Isso abre as portas para as ferramentas de DeFi (Finanças Descentralizadas). Imagine um pequeno empreendedor no Sudeste Asiático ou até aqui no Brasil, que agora pode pegar um empréstimo usando suas stablecoins como garantia via contrato inteligente, em vez de implorar por um crédito caro em um banco local.

Mas tem um porém. Embora o acesso seja mais fácil, a segurança depende totalmente do usuário. Num banco tradicional, se você perde a senha, vai na agência com o documento. No banco onchain, se você perder suas chaves privadas, seu dinheiro sumiu. Por isso eu sempre digo para quem está começando: tirem seus ativos das corretoras e coloquem em uma hardware wallet. Eu prefiro a Ledger Nano Gen5 para iniciantes porque ela traz a tela touch E Ink na versão mais acessível, por volta de 99 dólares, o que torna bem mais difícil enviar fundos para o endereço errado por acidente.

Os riscos e a ironia corporativa

Eu tenho sentimentos mistos sobre isso. Por um lado, dar ferramentas financeiras para quem é excluído é algo genuinamente bom. Por outro, estamos vendo o sonho da "descentralização" ser engolido pela maior empresa de pagamentos da Terra.

Existe um risco real de que esses bancos onchain virem apenas mais uma forma de as corporações rastrearem cada centavo que você gasta. Vimos o Tesouro dos EUA pressionar por mais controle sobre as stablecoins recentemente, e se a Visa for a principal porta de entrada, eles terão lugar na primeira fila para ver todos esses dados.

Além disso, o mercado está agora em uma "Bitcoin Season", com o Altcoin Season Index em 20/100. A maior parte do dinheiro está indo para o BTC, enquanto o resto do mercado, incluindo o ETH, está sofrendo. Com a dominância do ETH em níveis baixos em algumas métricas e taxas de gas reduzidas, a infraestrutura está pronta para essa escala, mas o apetite por utilidade baseada em altcoins não é o mesmo de 2021.

Minha visão sobre essa mudança

Acho que estamos indo para um mundo onde a palavra "banco" vai significar apenas "um lugar que gerencia suas chaves". A Visa não está fazendo isso por bondade; eles fazem porque viram por onde as coisas estão indo. O sistema bancário tradicional é lento e caro. O onchain é instantâneo e barato.

Não estou dizendo que isso é uma utopia perfeita. O risco de bugs em contratos inteligentes ou apertos regulatórios sempre existe. Mas para quem, como eu, viu o sistema tradicional falhar com as pessoas comuns por décadas, ver as barreiras de entrada caírem para milhões de pessoas é um saldo positivo. Vou observar de perto para ver se isso realmente empodera o usuário ou se é só um jeito mais eficiente da Visa cobrar taxas.